電子六哥東協南亞戰略(7)：智慧倉儲，共創、雙贏

一般而言，零件通路商將客戶區分為台商（TBM）、中商（CBM）與在地多國客戶（MBM），在生產基地往東協南亞移動時，零件調度工作很多仍然仰賴中國與香港，但台商仍是生產製造的主力。

因此，表面上看起來是來自中國、香港進口的半導體，但實際上卻是台商的貢獻，我們也可以理解「製造原廠」仍是決定零件流通動線的主力。

在東協南亞主要國家中，真正能把本土製造業發展起來的仍是少數。相較於泰國、菲律賓有一、兩家在地的電子製造大廠，印度、越南更展現出強大的企圖心與潛力，他們未來更有機會成為調節核心客戶的多元產能與商機。

過去OEM原廠對台商的要求可以說是「予取予求」，這是台廠生產重心從深圳、東莞，一路往長三角與成都、重慶、鄭州移動的關鍵原因。但那是以手機、NB生產為重心的Top-down時代，品牌大廠掌握關鍵訂單，甚至是製造廠的興衰榮辱。

但隨著物聯網的興起，面對未來電動車、元宇宙、ChatGPT、車聯網與資安的商機，在地的業者扮演更關鍵的角色，不僅僅是區域型、分散型生產基地成形，在地的服務需求也會激勵在地品牌與區域型的資料中心。

如果台廠能結合在地的力量，不僅可以平衡供需關係，也能跳脫「規模越大，毛利越低」的困境。

相較於惠普（HP）、戴爾（Dell）、蘋果（Apple）這些傳統的硬體品牌，在地的電信公司、獨角獸企業、在地的EMS製造大廠、通路業者等，都是台系廠商可以爭取的合作對象。

越南的VinFast、FPT劍指汽車、半導體，印度正在籌組一個發展半導體的任務團隊，印度的市場潛力與調節供需的功能在不久之後便可能成為事實。

緯創攜手Tata，鴻海聯合Vedanta布局印度供應鏈，蘋果CEO Tim Cook親訪印度，都見證了印度市場的潛力，如果印度本土的IC設計產業能與新興的半導體晶圓廠計畫連動，產業結構將與以往高度倚賴外商的結構大不相同。

大聯大早就在1990年代就開始經營印度分公司，文曄、益登、威健、全科都是年營收10億美元以上的大型企業，一旦主力業者都願意共建、共享智慧倉儲時，台商在亞洲地區的影響力更是不容小覷。

過去以大中華區為主力的台系通路商，在新時代來臨時，也開始積極布局東協南亞的新興市場，這個經驗也來自2010年前後，台灣零件通路商為中國建構「山寨機」的經驗。

技術支援、金融調度與智慧倉儲是零件通路業者的三大功能，這些功能將會在東協南亞商機逐漸成形時，扮演更關鍵的角色。

在PC時代，印度並非主要市場，到了手機時代，印度也有Micromax、Lava、Karbonn等當地大廠，但在中國手機品牌的壓抑下，影響力有限。

但面對未來的物聯網、車聯網商機，印度快速成長的經濟總量，已經預告本土產業崛起的機會，而智慧倉儲系統回流桃園，直接與印度、越南連動的情境已經可以預期。